مع رفض سوق الأسهم بعناد الاستقرار والتخفيف ، كانت وول ستريت تكافح للتوصل إلى "منتج" يمكنهم بيعه للمستثمرين الخجولين.
أحد هذه المفاهيم الجديدة هو صندوق لايف ستايل. حزمة متنوعة للغاية مصممة لتكون الصندوق الوحيد في محفظة المستثمر.
هناك نوعان عامان من هذه الصناديق ، حيث يتم توزيع الأصول عبر مجموعة واسعة من الأسهم والسندات. في أحدهما ، يتم الاحتفاظ بالأوراق المالية مباشرة ، في الآخر ، يتم الاحتفاظ بالأصول من خلال صناديق أخرى.
تُعد Fidelity’s Freedom 2030 مثالاً على النوع الأول. يستهدف تاريخ تقاعد محدد ، وترتفع حصص النقد والسندات مع اقتراب ذلك التاريخ.
خلق هذا النوع من الصناديق تصورًا بين المستثمرين بأن قيمته لن تنخفض وأنه آمن. لكن في الواقع ، هذه ليست أكثر أمانًا من الصناديق المشتركة القياسية.
منذ أن قمنا ببيع جميع مراكزنا الاستثمارية في 13 أكتوبر 2000 وحافظنا على رأسمالنا ، خسرت Fidelity Freedom 2030 39٪ (خلال 21/2/2003). هل تعتقد أن هذه حادثة منفردة؟
أنا لا أختار Fidelity ، ولكن في ما يلي بعض صناديق Lifestyle الأخرى ذات العوائد خلال نفس الفترة:
Fidelity Freedom 2020: -34٪ Fidelity Freedom 2010: -22٪
الكثير من أجل السلامة المتصورة.
الفكرة الساطعة الأخرى لوول ستريت هي صندوق الأموال (FOF). يبدو هذا جيدًا ، لكنه يخلق في الواقع طبقة مزدوجة من التكاليف ؛ تكلفة شراء الصندوق نفسه ، ثم نفقات الصناديق المشتركة التي يشتريها الصندوق. خذ على سبيل المثال ، مجموعة صناديق المؤسسات. يُظهر نسبة المصروفات ما يقرب من 2 ٪ بالإضافة إلى رسوم المبيعات بنسبة 4.75 ٪ وفقًا لـ Morningstar. ضع في اعتبارك النفقات الأساسية وستدفع أكثر من 3٪ سنويًا في نفقات الاستثمار.
إذا كنت مستثمرًا جديدًا (بأقل من 10 آلاف دولار أمريكي) ، ولديك حسابك لدى وسيط خصم ، يمكنك إضافة ما لا يقل عن 1٪ سنويًا كرسوم لمجرد امتياز امتلاك حساب. وبذلك يصل إجمالي المصروفات السنوية إلى 4٪. الحديث عن يزيد الطين بلة.
يتم أحيانًا وصف الصناديق المالية الأجنبية بأنها الصندوق الوحيد الذي تحتاجه بغض النظر عن مناخ الاستثمار. لذلك ، دعنا نقارن لنرى كيف كان أداء صندوق صناديق Enterprise خلال نفس الفترة كما هو مذكور أعلاه لصناديق Freedom:
مجموعة صناديق المشاريع: -35٪.
خلاصة القول هي أنه بغض النظر عن نوع صندوق الاستثمار المشترك الذي تختاره ، أو ما يدعي أي شخص أنه سيفعله من أجلك ، يجب أن تكون متيقظًا ومعرفة ما إذا كان سيفعل ما قيل لك أنه سيفعله. في الاستثمار ، لا يوجد شيء مؤكد. من المؤكد أنك بحاجة إلى معرفة كيفية التعرف على استثمار جيد.
ولكن بنفس القدر من الأهمية - وربما الأهم - يجب أن تعرف متى تدرك أن فكرة الاستثمار الجيد لم تنجح ، وقلل من خسارتك ، وقم بالبيع.
ZZZZZZ